CFP考试每日一题-久期与修正久期

某债券当前价格为95元，到期收益率为8%，久期为4.7年。若到期收益率上升到9%，忽略凸性影响，利用久期近似计算，该债券的价格大约变为( )。

A.90.87元

B.99.13元

C.90.54元

D.100.00元

答案：A

解析：根据久期计算公式：ΔP/P≈ -DΔy/(1+y)

ΔP/95≈ -4.7×(1%)/(1+8%)=-4.35%

P'≈P+ΔP=95-4.35%×95=90.87元